IPOના પૈસા બ્લોક, રિફંડ નથી મળ્યું? સમયમર્યાદા અને વળતર

"મને IPOના શેર નથી મળ્યા, પરિણામ બે દિવસ પહેલાં આવી ગયું, પણ મારી બેંક હજી રકમ હોલ્ડ પર બતાવે છે." SEBIની T+3 સમયમર્યાદા હેઠળ, શેર ન મળ્યા હોય તેવી બિડના બ્લોક પૈસા T+2 કામકાજના દિવસ સુધીમાં છૂટા થવા જોઈએ. તે પછી પણ બ્લોક રહે, તો એપ્લિકેશન નંબર સાથે તમારી બેંક (SCSB)ને ફરિયાદ કરો, અને વિલંબ માટે રકમ પર રોજના ₹100 કે વર્ષે 15%, બેમાંથી જે વધુ હોય તે વળતરનો દાવો કરો.

IPOના પૈસા ડેબિટ નહીં પણ બ્લોક થાય છે, એટલે "રિફંડ"નો અર્થ સામાન્ય રીતે "અનબ્લોક" થાય છે. મોટા ભાગના વિલંબ એક દિવસમાં ઉકલી જાય છે, પણ ન ઉકલે તો તમારા ચોક્કસ અધિકારો છે. આ ગાઇડમાં ઓક્ટોબર 2026 મુજબની સમયમર્યાદા, ઉકેલનાં પગલાં અને ફરિયાદ આગળ લઈ જવાનો રસ્તો છે. જો તમે હજી પરિણામ ન જોયું હોય, તો IPO એલોટમેન્ટ સ્ટેટસ કેવી રીતે તપાસવુંથી શરૂ કરો.

પૈસા કેમ બ્લોક રહે છે

તમે UPI મેન્ડેટ કે ASBA વિનંતી મંજૂર કરો ત્યારે તમારી બેંક બિડની રકમ પર લિયન મૂકે છે. એલોટમેન્ટ પછી સ્પોન્સર બેંક દરેક અરજી માટે રિવોક કે ડેબિટની સૂચના મોકલે છે:

• શેર ન મળ્યા: પૂરું રિવોક, એટલે આખી રકમ છૂટી થાય.
• થોડા શેર મળ્યા: મળેલા શેર માટે ડેબિટ, બાકી માટે રિવોક.
• રદ થયેલી કે અમાન્ય બિડ: પૂરું રિવોક.

વિલંબ ત્યારે થાય છે જ્યારે:

1. સ્પોન્સર બેંકની રિવોક ફાઇલ કેટલીક અરજીઓ માટે નિષ્ફળ જાય.
2. તમારી બેંક (SCSB)ને સૂચના મળે પણ તે સમયસર પ્રક્રિયા ન કરે.
3. બ્લોક અપેક્ષા કરતાં અલગ એકાઉન્ટમાં મુકાયું હોય (ઉદાહરણ તરીકે, બીજા એકાઉન્ટથી નેટ બેંકિંગ ASBA).
4. ઉપલબ્ધ બેલેન્સ પાછું આવી ગયું હોય છતાં એપ જૂનું "હોલ્ડ" બતાવે.
5. T અને T+2 વચ્ચે જાહેર રજા આવે, જેથી કામકાજના દિવસની સમયમર્યાદા આગળ જાય.

તમને મળવી જોઈએ તે સમયમર્યાદા (ઓક્ટોબર 2026 મુજબ)

SEBIનું રોકાણકાર વળતર ફ્રેમવર્ક (જે પહેલી વાર UPI-આધારિત IPOને સુવ્યવસ્થિત કરવા અંગેના માર્ચ 2021ના સર્ક્યુલરમાં આવ્યું, અને ઓફર ડોક્યુમેન્ટ સાથે જોડાયેલા જનરલ ઇન્ફોર્મેશન ડોક્યુમેન્ટમાં સામેલ કરાયું) કહે છે કે જવાબદાર ઇન્ટરમીડિયરીએ બિડની રકમ પર રોજના ₹100 કે વર્ષે 15%, બેમાંથી જે વધુ હોય તે ચૂકવવું પડે. તાજેતરના ઓફર ડોક્યુમેન્ટમાં આ ત્યારે લાગુ થાય છે જ્યારે અનબ્લોક થવામાં બિડ બંધ થવાની તારીખથી બે કામકાજના દિવસથી વધુ સમય લાગે. ઇશ્યૂના પોતાના RHP અને GIDમાં ચોક્કસ શબ્દો લખેલા હોય છે, એટલે તે તપાસો; કયો ઇન્ટરમીડિયરી ચૂકવશે તે પોસ્ટ-ઇશ્યૂ લીડ મેનેજર નક્કી કરે છે.

તબક્કાવાર ઉકેલ

પહેલાં તપાસો

1. એલોટમેન્ટનું પરિણામ ખાતરી કરો, રજિસ્ટ્રારની સાઇટ કે એક્સચેન્જના સ્ટેટસ પેજ પર. "Not allotted" કે "partly allotted"નો અર્થ છે કે રકમ છૂટી થવાની બાકી છે.
2. ઉપલબ્ધ બેલેન્સ તપાસો, ફક્ત "હોલ્ડ"ની લાઇન નહીં. કેટલીક એપ છૂટા થયેલા હોલ્ડ થોડા સમય સુધી બતાવે છે.
3. સાચું એકાઉન્ટ શોધો. UPI બિડ એ UPI ID સાથે જોડાયેલું એકાઉન્ટ બ્લોક કરે છે; ASBA બિડ તમે નેટ બેંકિંગમાં પસંદ કરેલું એકાઉન્ટ બ્લોક કરે છે.
4. બંધ થવાની તારીખથી કામકાજના દિવસ ગણો. શનિવાર, રવિવાર અને બેંક રજાઓ ગણાતી નથી.

T+2 પછી પણ હોલ્ડ રહે તો

5. તમારી બેંક (SCSB)ને કૉલ કરો કે લખો અને એપ્લિકેશન નંબર માટે લિયન છૂટું કરવા કહો. ઇશ્યૂનું નામ, બંધ થવાની તારીખ, રકમ અને એલોટમેન્ટ સ્ટેટસ આપો.
6. આ જ વિનંતી તમારા બ્રોકરને પણ કરો, જે મેન્ડેટનું સ્ટેટસ જોઈ શકે છે અને સ્પોન્સર બેંક પર દબાણ લાવી શકે છે.
7. લેખિતમાં વળતર માંગો. SEBIના ફ્રેમવર્ક અને તારીખોનો ઉલ્લેખ કરો. રેફરન્સ નંબર સાચવી રાખો.
8. ઇશ્યૂના રજિસ્ટ્રારને ઈમેલ કરો, જો બેંક કહે કે તેને રિવોક સૂચના મળી નથી. રજિસ્ટ્રારનો ઇન્વેસ્ટર ગ્રીવન્સ ઈમેલ RHPના કવર પેજ પર હોય છે.

ખોટું ડેબિટ દેખાય તો

9. ડેબિટને એલોટમેન્ટ સાથે મેળવો. જો તમને 1 લોટ મળ્યો હોય, તો ડેબિટ અંતિમ ભાવે 1 લોટ જેટલું જ હોવું જોઈએ. તેનાથી વધુ કંઈ પણ ભૂલ છે.
10. ડીમેટ એકાઉન્ટ તપાસો કે શેર ક્રેડિટ થયા છે કે નહીં. શેર વગરના ડેબિટ માટે બેંક અને રજિસ્ટ્રાર બંનેને જાણ કરવી પડે.

ઉદાહરણ: વળતરની ગણતરી (ઉદાહરણ)

રાહુલે સોમવારે બંધ થયેલા IPOમાં ₹14,250ની બિડ કરી. તેને શેર ન મળ્યા. T+2 બુધવાર છે. હોલ્ડ છેવટે પછીના સોમવારે છૂટું થયું.

• T+2 પછી વિલંબના કામકાજના દિવસ: ગુરુવાર, શુક્રવાર અને સોમવાર = 3 દિવસ.
• વિકલ્પ A, રોજના ₹100: 3 × ₹100 = ₹300.
• વિકલ્પ B, વર્ષે 15%: ₹14,250 × 15% × 3 ÷ 365 = આશરે ₹17.6.
• બેમાંથી વધુ: ₹300.

મોટી બિડમાં ટકાવાળી રકમ વધુ થઈ શકે. 3 વધારાના દિવસ માટે બ્લોક રહેલા ₹4,80,000 પર વર્ષે 15%થી ₹4,80,000 × 0.15 × 3 ÷ 365 = આશરે ₹592 થાય, જે ₹300 કરતાં વધુ છે.

વિલંબના દિવસ કેવી રીતે ગણાય (કામકાજના દિવસ કે કેલેન્ડર દિવસ) તે ઇશ્યૂના ડોક્યુમેન્ટ પર આધાર રાખી શકે, એટલે તમારી ફરિયાદમાં RHP કે GIDના શબ્દો ટાંકો. સરખામણી માટે, આ જ ₹4,80,000 7%ની ફિક્સ્ડ ડિપોઝિટમાં ત્રણ દિવસમાં આશરે ₹276 કમાય, જે તમે અમારા FD કેલ્ક્યુલેટરથી તપાસી શકો; વળતરનો નિયમ તેનાથી વધુ ભરપાઈ કરવા માટે છે.

ફરિયાદ આગળ લઈ જવાનો રસ્તો અને સમયમર્યાદા

SCORES માટે તમારો PAN, ઈમેલ અને મોબાઇલ જોઈએ. એપ્લિકેશન નંબર, એલોટમેન્ટ સ્ટેટસનો સ્ક્રીનશોટ, હોલ્ડ બતાવતું બેંક સ્ટેટમેન્ટ અને તમારી અગાઉની ફરિયાદ અપલોડ કરો. IPO સિવાયની બેંક સર્વિસની સમસ્યાઓ માટે RBI ઓમ્બડ્સમેનનો રસ્તો લાગુ પડે છે, પણ IPO અનબ્લોક SEBI-નિયંત્રિત પ્રક્રિયા છે, એટલે SCORES જ યોગ્ય મંચ છે.

નમૂના ફરિયાદ

વિષય: IPOની રકમ અનબ્લોક નથી થઈ - [કંપની] IPO - એપ્લિકેશન નંબર [નંબર]

માનનીય સાહેબ/મેડમ,

મેં [કંપનીનું નામ] IPOમાં, જે [તારીખ]ના રોજ બંધ થયો હતો,
[UPI / નેટ બેંકિંગ ASBA] દ્વારા મારા [છેલ્લા 4 અંક]થી પૂરા થતા
એકાઉન્ટથી અરજી કરી હતી.
એપ્લિકેશન નંબર: [નંબર]. બ્લોક થયેલી રકમ: ₹[રકમ].

રજિસ્ટ્રારના એલોટમેન્ટ સ્ટેટસ મુજબ, મને [શેર ફાળવાયા નથી / [x]
શેર ફાળવાયા છે]. SEBIની T+3 સમયમર્યાદા હેઠળ રકમ [T+2 તારીખ]
સુધીમાં [પૂરેપૂરી / અંશતઃ] અનબ્લોક થઈ જવી જોઈતી હતી. આજે, [તારીખ]
સુધી, ₹[રકમ] હજી મારા એકાઉન્ટમાં હોલ્ડ પર છે.

કૃપા કરીને લિયન તરત છૂટું કરો અને ઇશ્યૂના જનરલ ઇન્ફોર્મેશન
ડોક્યુમેન્ટમાં જણાવ્યા મુજબ, મોડા અનબ્લોક માટે SEBIના રોકાણકાર
વળતર ફ્રેમવર્ક હેઠળ વળતર (રોજના ₹100 કે રકમ પર વર્ષે 15%,
બેમાંથી જે વધુ હોય તે) ચૂકવો.

જોડાણ: એલોટમેન્ટ સ્ટેટસ, બેંક સ્ટેટમેન્ટ, બિડ કન્ફર્મેશન.
અગાઉની ફરિયાદનો નંબર (હોય તો): [નંબર]

નામ: [તમારું નામ]   રજિસ્ટર્ડ મોબાઇલ: [નંબર]
આભાર સહ,
[નામ]

શું ન કરવું

• T+1 પર ગભરાશો નહીં. એલોટમેન્ટ અને રકમ છૂટી થવાનું કામ T+2 સુધી ચાલે છે; શરૂઆતમાં હોલ્ડ રહેવું સામાન્ય છે.
• એલોટમેન્ટ પછી પૈસા છૂટા કરવાની આશાએ એપમાં તમારો UPI મેન્ડેટ રદ ન કરો; તેનાથી ફાળવાયેલા શેરના ડેબિટમાં ગૂંચવણ થઈ શકે.
• "રિફંડ હેલ્પ" ઓફર કરતા કૉલર સાથે OTP કે PIN શેર ન કરો.
• બેંકને તક આપ્યા વગર SCORES પર ફરિયાદ ન કરો; SCORES અપેક્ષા રાખે છે કે તમે પહેલાં સંસ્થાનો સંપર્ક કર્યો હોય.
• મામલો લટકતો ન રાખો. T+2 પછી તરત ફરિયાદ કરો જેથી વિલંબના દિવસ રેકોર્ડ પર આવે.

આવનારા ઇશ્યૂ અને તેમની બંધ થવાની તારીખ અમારા લાઇવ IPO ડેશબોર્ડ પર જુઓ. જો IPO મેન્ડેટ તમને મળ્યો જ ન હોય, તો જુઓ IPO UPI મેન્ડેટ નથી મળ્યો. આ લેખ ફક્ત માહિતી માટે છે અને કોઈ IPOની ભલામણ કરતો નથી.

મુખ્ય મુદ્દા

• IPOના પૈસા ડેબિટ નહીં, બ્લોક થાય છે; "રિફંડ" એટલે બેંક હોલ્ડ છૂટું કરે.
• SEBIની T+3 સમયમર્યાદા હેઠળ, શેર ન મળ્યા હોય કે થોડા મળ્યા હોય તેવી બિડ T+2 કામકાજના દિવસ સુધીમાં અનબ્લોક થવી જોઈએ.
• મોડા અનબ્લોક પર રકમ પર રોજના ₹100 કે વર્ષે 15%, બેમાંથી જે વધુ હોય તે વળતર મળે છે, જે ભૂલ કરનાર ઇન્ટરમીડિયરી ચૂકવે છે.
• ક્રમમાં ફરિયાદ આગળ લઈ જાઓ: બેંક (SCSB) અને બ્રોકર, રજિસ્ટ્રાર, SEBI SCORES (21 દિવસમાં જવાબ), પછી SMART ODR.
• એપ્લિકેશન નંબર, એલોટમેન્ટ સ્ટેટસ અને બેંક સ્ટેટમેન્ટ સાચવો; તેનાથી જ નક્કી થાય છે કે ઉકેલ કેટલો ઝડપથી આવે.